CLEAVES SECURITIES AS KONKURSBO

Revisor (Global Lineup AS) avga konklusjon med forbehold på tre grunnlag. For det første er utsatt skattefordel på 2 370 725 balanseført uten at vilkåret om sannsynlig fremtidig skattbar inntekt er oppfylt, slik at eiendeler og egenkapital kan være overvurdert med 2,4 mill. For det andre er opptjent, ikke fakturert inntekt på 16,2 mill. (hvorav 9,7 mill. fra tidligere år) ikke nedskrevet, til tross for kjente restriksjoner i lånevilkår hos motparten som begrenser betalingsevnen. For det tredje er fordringen på nærstående Cleaves Business Management AS på 3 427 268 (hoveddelen fra 2023, fortsatt i vesentlig grad uoppgjort per november 2025) ikke nedskrevet i tråd med forsiktighetsprinsippet. Revisor avga i tillegg en presisering om usikkerhet vedrørende fortsatt drift, med henvisning til note 14 om anstrengt likviditet og avhengighet av innbetaling av utestående fordringer eller tilførsel av ny kapital. Under «Andre forhold» påpekte revisor at regnskapet er avlagt etter lovens frist, at skattetrekksmidler ikke er behandlet i samsvar med skattebetalingsloven § 5-12 (noe som etter revisors mening kan medføre erstatningsansvar for styret/daglig leder), og at Finanstilsynet har kalt tilbake selskapets tillatelse til å yte investeringstjenester (vedtaket er påklaget og gitt utsatt iverksettelse).

Salgsinntektene falt 45 % fra 30,8 mill. til 16,8 mill., og driftsresultatet gikk fra 431 000 til minus 1,1 mill. Årsresultatet ble minus 1,3 mill., mot et overskudd på 294 000 i 2023. Akkumulert udekket tap økte til 10,3 mill., og sum egenkapital var 8,8 mill., men korrigert for de tre forbeholdspostene kan reell egenkapital være vesentlig lavere. Note 8 oppgir bundne bankinnskudd på 160 046, mens samlet bankinnskudd bare utgjorde 86 162. Note 11 viser at ansvarlig kapital på 7 273 851 ga et underskudd på 369 968 mot det regulatoriske kapitalkravet på 7 643 819. Kortsiktig gjeld på 17,7 mill. inkluderte lån fra daglig leder/hovedaksjonær på 8 278 154, vedtatt konvertert til aksjekapital i 2025. Cleaves Securities AS er også saksøkt av det 50 %-eide datterselskapet Cleaves Fund Management AS (under tvangsavvikling) om tilbakeføring av utbetalinger på totalt 3 855 000 pluss sakskostnader nær 650 000; ingen tapsavsetning er foretatt.